Çarşamba günü JPMorgan, Brookfield Asset Management'ı (NYSE:BAM) yeniden incelemeye alarak Nötr notunu korudu ancak fiyat hedefini 38 dolardan 41 dolara yükseltti.
Firma, Brookfield'in lider bir alternatif varlık yöneticisi olarak konumunu vurguluyor ve özellikle enflasyonist baskıların ortasında avantajlı varlık karışımına dikkat çekiyor. Şirketin özel sermaye yerine altyapı ve alternatif kredilere daha fazla odaklanması olumlu bir faktör olarak görülüyor.
Brookfield şu anda önemli bir kaynak yaratma döngüsü içinde ve birkaç amiral gemisi fon ya piyasada ya da yakında tanıtılması bekleniyor. Yönetim altındaki varlıkların (AUM) yönetim altında ücret üreten varlıklara (FPAUM) dönüştürülmesi biraz zaman alsa da, bu hareketin ücrete bağlı kazançları (FRE) artırması bekleniyor.
Şirket ayrıca ürün yelpazesini genişleterek ikincil fonlar, teknoloji, perakende ve yenilenebilir enerji gibi yeni alanların yanı sıra sürekli fonlara da giriyor.
Bu girişimlerin FRE'nin büyümesini ilk tahminlerin ötesine taşıması beklenmektedir. Brookfield'ın stratejisi, alternatif varlık yönetimi sektöründeki büyümesine katkıda bulunabilecek endüstri trendlerini hem yönlendirmeyi hem de takip etmeyi içeriyor.
Revize edilen fiyat hedefi, JPMorgan'ın Brookfield'ın mevcut girişimleri ve pazardaki konumuna ilişkin değerlendirmesini yansıtıyor. Şirketin kaynak yaratma ve ürün çeşitlendirmeye yönelik proaktif yaklaşımıyla, firma Brookfield'ın ücretle ilgili kazançlarını artırma potansiyelini kabul ediyor.
Ancak, Nötr notu, AUM'un FPAUM'a dönüşümü için gereken süre ve şirketin stratejik genişlemelerinin ortaya çıkması göz önüne alındığında, hisse senedinin yakın vadeli beklentileri konusunda temkinli bir duruşa işaret ediyor.
InvestingPro İçgörüleri
Brookfield Asset Management (NYSE:BAM) alternatif varlık yönetiminin karmaşık ortamında gezinmeye devam ederken, InvestingPro'nun son verileri ve içgörüleri yatırımcıların dikkate alması gereken birkaç önemli finansal ölçüt ve projeksiyonu vurguluyor. InvestingPro Tips'e göre, 67,32 milyar dolarlık piyasa değeri ile BAM'ın büyüme yörüngesi, özellikle net gelirin bu yıl artması beklendiği göz önüne alındığında, mercek altında. Bu, portföylerinde büyüme arayan yatırımcılar için olumlu bir işaret.
Ancak, BAM'ın 36,94 F/K oranı ve 1Ç 2024 itibarıyla 39,03 olan son on iki ay için düzeltilmiş F/K oranı ile yüksek bir kazanç katsayısında işlem gördüğünü belirtmek önemlidir. Bu, hisse senedinin kazançlarına göre iyimser bir şekilde fiyatlandırılmış olabileceğini göstermektedir. Ayrıca, şirketin Fiyat / Defter oranı 7,61'dir ve bu da hisse senedinin şirketin defter değerine kıyasla primli işlem görüyor olabileceğini göstermektedir. Diğer taraftan, analistler şirketin bu yıl kârlı olacağını tahmin ediyor ve son on iki ayda kârlı olması, piyasa zorluklarının ortasında pozitif kazanç elde etme yeteneğini gösteriyor.
InvestingPro, Brookfield Asset Management hakkında kapsamlı bir analiz yapmak isteyen yatırımcılar için ek bilgiler de sunuyor. Örneğin, şu anda BAM için InvestingPro'da erişilebilecek 6 InvestingPro İpucu daha mevcut. Yatırım stratejinizi daha da zenginleştirmek için INVTROZEL1A kupon kodunu kullanarak InvestingPro aboneliğinde %20'ye varan indirimden yararlanabilirsiniz.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.